贷款理财评估(理财怎么重新评估)

在人们的日常生活中，无论你是想把自己的钱存起来获利，还是在缺钱时想要借钱，或是购买投资理财产品等，各种与金钱相关的业务，人们一般最先想到的便是银行，因为这些业务在银行都可以办到。可以说，银行与人们的生活息息相关，不可或缺。那么大家是否完全了解银行能够提供的各种业务或服务呢？

今天我们就来讲讲银行相关业务知识，给更多的人做一个银行理财产品知识的普及。本节课中，主要包括三部分，一是银行最主要的资金来源——存款业务；二是银行最主要的资金来源——贷款业务；三是银行理财业务，是受关注度最广的业务。

第一部分 储蓄存款

首先介绍一下储蓄存款。这是银行的常规业务。自打银行诞生以来，最先开办的就是这项业务。

那么什么是储蓄存款呢？储蓄存款是存款人基于对银行的信任而将资金存入银行，并可以随时或按约定时间支取款项的一种信用行为。

对于存款，人们最关心的莫过于资金安全问题，在这一点上，银行也让人感到放心，因为国家有非常严格的存款准备金制度，以及严格的监管制度。这里有几个概念需要搞清楚。

存款准备金制度：是指金融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的在中央银行的存款，中央银行要求的存款准备金占其存款总额的比例就是存款准备金率。在国家干预的情况下，现金准备则由法律规定而存入中央银行，这就从制度上保证了商业银行不致因受到好的贷款条件的诱惑而将款项大量贷出，从而影响自身资金的流动性和清偿力。

巴塞尔协议Ⅲ：是全球银行业监管的标杆，其出台必将引发（已经出台）国际金融监管准则的调整和重组，影响银行的经营模式和发展战略。此外，在巴塞尔协议Ⅲ出台之际，中国银监会及时推出了四大监管工具，包括资本充足率、杠杆率、拨备率和流动性要求四大方面，及时进行了跟进，构成了未来一段时期中国银行业监管的新框架。这被业界称为中国版"巴塞尔Ⅲ"。这些监管框架目的就是提升银行抵御风险的能力。

存款分类：银行存款可分为定期和活期两种。在央行公布的基准利率中，也只有定期和活期存款利率。但如果对银行存款的认识还只停留在定期和活期上的话，那未免就太浅薄了。要知道，银行存款不仅有定期和活期，而且还有介于定期和活期之间的存款类型，即便是定期存款也分多种类别，甚至还有既不属于定期也不属于活期的类型。一般地，个人存款包括活期存款、定期存款、定活两便、通知存款、教育储蓄等多种类型。

下面我们来看在存款的几种类型：

1、活期存款

这是大家熟知的银行存款方式之一。活期存款是指不规定存款期限，客户可以随时存取的存款。活期存款的最大好处就是可以随存随取，但同时利率非常低，目前央行规定的年化利率仅0.35%，有的银行比如工行、中行等大型商业银行的利率只有0.3%。这样的利率不适合用于理财，如果需要急用或随时要支取的钱可暂时放这里。

2、定期存款

定期存款大体可分两类：整存整取和非整存整取。

（1）整存整取。这恐怕就是大家比较熟悉的定期存款，一般说的定期存款如果不指明类别的话，基本都是说的整存整取的定期。而央行公布基准利率，也是以整存整取为准。整存整取的存款期限有三个月、半年、一年、两年、三年和五年之分，期限越长利率越高。正常来说，要存这类定期的话，存三年或五年期的是最划算的。

（2）非整存整取，包括零存整取、整存零取、存本取息。零存整取就是分不同批次存入，然后一次取出；整存零取就是一次存入，分批次取出；而存本取息就是存入本金，只取利息。这几种定期存款相比整存整取来说相对要灵活一些，但利率就要低得多了，比如某行1年期的此类存款的利率，只相当于三个月的整存整取定期存款利率。这类存款的存款期限一般也只有一年、三年和五年可选。如果想要更多灵活性而宁愿放弃一定利息收入的话，可考虑这种存款类型。

3、定活两便存款

这是介于定期和活期之间的一种存款类型，这种类型的存款既可像活期一样可随存随取，又能拿到比活期存款更高的利息（一般是按一年以内定期整存整取同档次利率打一定折扣执行）。所以相比活期存款而言，此类存款更有优势，可以作为活期存款的替代品。

4、个人通知存款

通知存款是定期和活期之外的另一种存款类型，一般可分为1天和7天通知存款两种类别。这种存款比定期存款要灵活一些，但存款利率比定期存款要低，同时又比活期存款要高。所以如果嫌活期存款利率太低的话，此类存款也可以作为活期存款的替代品。

5、教育储蓄存款

教育储蓄是指个人按国家有关规定在指定银行开户、存入规定数额资金、用于教育目的的专项储蓄，是一种专门为学生支付非义务教育所需教育金的专项储蓄。对象为在校小学四年级（含四年级）以上的学生。

该业务最吸引人的地方就是免缴利息所得税，但2008年全国取消利息税，教育储蓄的最大优势也随之不复存在。属于银行淘汰存款类型，并且不少银行已经停办。

第二部分 信贷业务

贷款也是银行常规业务之一。人们在缺钱的时候可以找到银行，以解自己的燃眉之急。现在银行为人们提供的种类繁多，大致有以下几种分类：

按期限：贷款可分为短期、中期和长期贷款。1年以内为短期贷款；1－7年为中期贷款；7－10年为长期贷款。以贷款时间来划分贷款种类，主要作用是有利于银行掌握资产的流动性性，便于银行短、中、长期贷款保持适当比例。

按对象和用途：贷款可以分为工业贷款、农业贷款、科技贷款、消费贷款、投资贷款、证券贷款等。这种分法一方面有利于按贷款对象的偿还能力安排贷款秩序，另有利于考察银行信贷资金的流动方向及在国民经济各部门间的分布状况，从而有利于分析银行信贷结构与国民经济情况。

按贷款的质量或占用形态：贷款可以分为正常贷款、逾期贷款、呆滞贷款、呆账贷款等。正常贷款是指能按期偿还本款。逾期贷款是指超过贷款合同规定期限而银行又不同意延期的贷款。呆滞贷款是指预计两年以上时间不能归还。呆账贷款是指企业倒闭以后无力归还的贷款。这种分类有利于加强银行贷款质量管理，找出产生贷款风险的原因，以及相应的措施和对策。

在贷款这一部分，大家有兴趣可以搜索《个人信贷》《公司信贷》这些书去详细学习，有行业协会编制版本。

第三部分 银行理财

再来看看银行理财业务。说到理财，大多数人还是愿意找银行，为什么？不仅仅因为银行的理财产品更加吩咐，更是因为它在经济领域有特殊的地位和独特的魅力。首先银行都拥有雄厚的资金，特别是五大国有行有国家作为后盾，无论是保险公司、基金公司，还是证券公司，资金实力都无法与其抗衡；其次，银行的良好信誉有口皆碑；最后遍布全国的银行网点，为人们理财提供了极大便利。

那么何为银行理财？银行理财由来已久，理念已深入人心，但根据最新发布的、最具权威的、最具纲领性的《商业银行理财业务监督管理办法》，商业银行理财业务是指商业银行接受投资者委托，按照与投资者事先约定的投资策略、风险承担和收益分配方式，对受托的投资者财产进行投资和管理的金融服务。需要注意的是，银行里的理财产品主要分为自营银行理财和代销的理财产品。代销产品主要有基金、贵金属、私募、信托、保险等。而本部分需要分享的是除这些产品以外的自营理财产品。

★总体规模及收益

首先来看一下银行理财的规模。

根据数据显示，曾经急速扩张并领跑银行非息收入的银行理财，在严监管下已向高速扩张阶段暂别。如2011至2015年，银行理财规模年复合增长率超过50%，虽然在2016、2017年银行理财规模一降再降，但截至2017年底，全国共有562家银行业金融机构有存续的理财产品，理财产品数9.35万只，理财产品存续余额29.54万亿元。

在规模暂别高速扩张的同时，银行理财的收益率则呈现"中间高，两头低"的现象。通俗地讲，理财产品收益率会随着投资起点的增加而增加。面向机构的理财产品投资起点一般较高，机构产品更追求收益的稳定性，所以收益率较低，同时由于其规模较大，所以会大幅拉低高投资起点的理财产品收益率。

★产品分类

近年来，我国银行理财新产品层出不穷，理财市场空前的繁荣。那么如何才能在选择理财产品时得心应手，不至于吃亏？这就需要我们能清晰地判断理财产品类型，并掌握相关概念知识。

按交易类型：分为开放式产品和封闭式产品两类。2017年开放式理财产品累计募集资金占比高达72.8%。与基金类似，开放式产品是总体份额与总体金额都是可变的，即可以随时根据市场供求情况发行新份额或被投资者赎回的理财产品。而封闭式产品是总体份额在存续期内不变，而总体金额可能变化的理财产品。对于封闭式产品，投资者在产品存续期既不能申购也不能赎回，或只能赎回不能申购的理财产品。

按客户获取收益方式：分为保本产品和非保本产品。2017年，非保本产品的存续余额为22.17万亿元，占全部理财产品存续余额的75.05%。从数据看，非保本产品在银行理财的地位非同一般，而2018年发布的资管新规和理财新规，规范的也是22万亿非保本理财产品。对于银行另外拥有的数万亿的保本理财产品，银保监会则划归为了存款。

按风险级别不同可分为以下几种：

（1）极低风险产品：经各行风险评级确定为极低风险等级产品，包括各种保证收益类产品，或者保障本金，且预期收益不能实现概率极低的产品；其他类别类似。

（2）低风险产品：经各行风险评级确定为低风险等级产品，包括本金安全，且预期收益不能实现的概率低的产品；

（3）中等风险产品：经各行风险评级确定为中等风险等级产品，该类产品本金亏损的概率较低，但预期收益存在一定的不确定性；

（4）较高风险产品：经各行风险评级确定为较高风险等级产品，存在一定的本金亏损风险，收益波动性较大；

（5）高风险产品：经各行风险评级确定为高风险产品，本金亏损概率较高，收益波动性大。

财经小常识：平均产品是总产量除以投入品的数量。

从产品风险等级来看，中低风险受欢迎程度比较高，2017年，风险等级为"二级（中低）"及以下的理财产品募集资金总量占比高达83.25%。风险等级为"四级（中高）"和"五级（高）"的理财产品募集资金量仅占0.16%。根据银监会的规定，投资者只能购买与自己风险承受能力相应或更低风险等级的理财产品，比如你的风险评估结果是低等风险，那么就只能购买极低、低两类产品。

按投资者类型不同：可分为一般个人类产品、高资产净值类产品、私人银行类产品、机构专属类产品和金融同业类产品。截至2017年底，面向个人投资者发行的一般个人类、高资产净值类与私人银行类等理财产品存续余额占全部理财产品存续余额的66.99%。

按投资领域不同：大致可分为债券型、信托型、（股票等）资本市场型、挂钩型及QDII型产品。

1债券型理财产品，是指银行将资金主要投资于货币市场，一般投资于央行票据和企业短期融资券。债券型产品是早期银行理财产品的唯一的品种。

债券型产品的主要投资对象包括短期国债、金融债、央行票据以及协议存款等期限短、风险低的金融工具。

首先要看收益率。银行将理财产品募集的资金主要投资于银行间债券市场，其收益一般都高于同期的银行存款利率。银行间债券市场的收益一般就是债券理财产品的收益上限，如果高于这个合理的区间，投资者就要注意防范风险。

其次要看灵活性。特别是购买较长期限的债券型理财产品的客户，不可忽视银行是否提供质押或者是否可以提前赎回。

再次看流动性。由于理财产品一般都有固定的投资期限，投资者必须根据自身的实际情况，选择合适的理财期限，以确保在急需资金时及时实现资金流动性。

②信托型本币理财产品主要是投资于商业银行或其他信用等级较高的金融机构担保或回购的信托产品，也有投资于商业银行优良信贷资产受益权信托的产品。

如一家银行曾经推出过一只银行、信托、担保公司三方合作的理财产品。产品所募集资金投资于一家国际信托投资有限公司系列证券投资信托计划的优先受益档，该信托计划的主要投资标的为以成分股为主的股票池、开放式基金和封闭式基金等。与目前市场上各类理财产品最大不同点在于，该产品在提供100%本金保障的基础上，可使投资者获得预期年收益率。此外，根据信托计划的实际运作情况，投资人还可获得额外的浮动收益。

③资本市场型理财产品主要指投资于股票、债券、基金的理财产品。

资本市场中的一些理财产品是指我国商业银行针对某些特定的客户群开发设计，将募集到的资金根据产品合同约定，通过科学管理投入到相关金融市场及购买相关金融产品，获取投资收益后，根据合同约定分配给投资人的一类理财产品。

根据我国市场经济的特点，商业银行开发设计的理财产品具有以下主要特点：一是由商业银行自行开发设计并推广；二是属于定制式产品；三是理财产品按照事先的约定，进行投资与管理。在这个过程中，银行与客户的关系是受托与被委托，由客户委托银行对自己的财产进行投资和管理。而银行只是受客户委托进行理财，而并不是自营业务，所以最后的盈亏均由客户承担。

④挂钩型本币理财产品，也称为结构性产品，有的产品与利率区间挂钩，有的与美元或者其他可自由兑换货币汇率挂钩，有的与商品价格主要是以国际商品价格挂钩，还有的与股票指数挂钩，本金用于传统债券投资。

结构性理财产品的收益率不固定，但预期收益一般高于普通银行理财产品。该类银行理财产品年收益率不固定，它往往取决于所选择标的资产的市场表现。

因为结构性理财产品的风险较一般银行理财产品大，而且结构相对较为复杂，投资标的多涉足海外市场，投资的范围较为广泛，所以结构性理财产品的资金要求起点往往较高，对投资者的市场经验和风险承受能力也有一定的要求。

⑤QDII型本币理财产品，简单说即是客户将手中的人民币资金委托给被监管部门认证的商业银行，由银行将人民币资金兑换成美元，直接在境外投资，到期后将美元收益及本金结汇成人民币后分配给客户的理财产品。增加：投资方向。所有理财产品的介绍均参照"三性"的维度来措辞。

QDII是一项投资制度，设立该制度的直接目的是为了"进一步开放资本账户，以创造更多外汇需求，使人民币汇率更加平衡、更加市场化，并鼓励国内更多企业走出国门，从而减少贸易顺差和资本项目盈余"，直接表现为让国内投资者直接参与国外的市场，并获取全球市场收益。

★投资误区

说起银行理财产品，相信很多人都会觉得很靠谱，很安全。这样想你就错了！大多数人对银行存在着盲目的信任，似乎买银行的任何产品都能绝对安全，尤其是一些上了年纪的中老年人，和没什么理财经验的小白。其实银行理财有很多你所不知道的套路。

误区一，认为银行理财稳赚不赔。银行自古在人们心中都是很安全的好印象，但就因为如此很多人对银行职员推荐的高息产品深信不疑，也认定银行理财不会稳赚不赔。然而现实并非如此，理财产品有风险，以非保本浮动收益类产品来看，理财产品有可能既不保收益也不保本。

关注点：

为了提高销售业绩，很多银行理财经理会引导客户，甚至代替客户填写风险评估测试，以达到可以购买更高风险级别理财产品的客户评级，这样能确保买产品时不受限制。然而对于客户来说，买到"风险超标"的产品，本金和收益可能面临着超出自身承受能力的风险。因此风险评估测试一定要自己认真做，不能走过场。不要轻信理财经理的一面之词，以免买到自己风险承受能力之上的产品，从而超出自己的风险承担能力。

财经小常识：学习经济学的目的不是为了获得一系列经济问题的现成答案，而是为了学习如何避免被经济学家欺骗。

误区二，短期理财比长期理财更安全。理财产品的收益率，一般由无风险收益、流动性补偿、风险溢价三部分组成。理财产品的安全程度，取决于理财产品的底层资产，具体投向哪里，风险溢价高，则收益率高，但跟期限关系不大。

关注点：一般来说，长期理财流动性的补偿，会高于短期理财，但并不意味着，短期理财一定比长期理财年化收益低，比如在季末、年末或者资金面紧张时，有可能出现短期理财收益率上升的倒挂情况。因此建议，选择期限时，要结合自己的资金流动性及资金使用需求来确定。

误区三，银行理财立刻起息。每个产品都有募集期，有的产品募集期甚至长达十几天，在此期间资金按照活期利率计算，因此，市民在购买银行理财产品时一定要看清起息时间。

关注点：购买银行理财产品要注意两个期限，一是募集期，二是投资期。通常情况下，银行一般会声称，银行理财产品在资金募集期和清算期不享有收益，是按活期存款利息计算的。如果募集期太长、投资期太短，产品的实际收益率会被拉低很多。

比如一款期限为30天的理财产品，从5月16日开始销售，5月20日才结束募集，5月21日起算利息。也就是说，购买的这款产品，空档期是6天。而这6天里是没有收益的，只能按照0.35%的活期利率计算。

尽量购买中长期理财产品，或募集期较短的产品，减少资金时间漏洞。同时在买银行理财产品时，不仅要关注产品的收益率，更要算好时间账，避免募集期带来的收益折损。

误区四，预期收益就是实际收益。银行理财产品收益率是投资者在购买时最为关注的指标之一，但是值得注意的是，预期收益率是银行在发行理财产品时对产品的最终收益率的一个估值，并不代表银行理财产品到期的实际收益率。关注点：为了吸引投资人，银行经理在销售时往往会避重就轻，一味地强调最高预期收益率，却不做足够的风险提示。以结结构性理财产品为例，这类产品虽然都有一个较高的最高预期收益率，但收益波动却很大，而且不确定，到期时达到最高预期收益率的可能性很低。

随着银行理财打破刚性兑付，未来购买银行理财产品时，更不能盯着预期收益看了，最重要的还是需要了解清楚，银行理财产品的底层资产是什么。理财新规已明确要求理财产品实施全面穿透，向上识别理财产品最终投资者，向下识别理财产品底层资产。

★银行飞单案例

中国的银行曾号称"三铁"——铁账、铁款、铁算盘，但近年来常有储户在购买银行理财产品时遭遇陷阱，譬如存款无故丢失，说好的高收益成为泡影，存单莫名其妙的变成了保单等，这就是所谓的"飞单"。那么，如何帮助理财者快速辨识银行理财"飞单"呢？

银行理财范围的所谓"飞单"，是银行内部人员在利益驱使下，违规代销理财产品，以产品高收益为诱饵，让客户购买，数额往往较高。从银行理财产品来说，分为银行自己发行的产品和代销产品，"飞单"多出现于代销产品。因为是代销，产品盈亏都由该产品的特定管理公司负责，银行多不担负责任。

案例一：轻信副行长200万变50万

刘女士是广发银行的老客户，此前东直门支行的一名副行长向其推荐了一款私募基金产品，期限1年，年收益11%。当时副行长及理财经理均口头承诺该产品为广发银行托管，收益高、无风险。于是刘女士及其亲戚分别向指定账户汇款200万元。1年后，刘女士的账户中并没有见到承诺的本金和利息，在向理财经理咨询后，说要推迟3个月才能兑付。拖了将近1年后，最终刘女士只拿到了50万元，此后便再没有收到任何本金和收益。

案件二：80万元拆迁款打了水漂

刘老太因为村里拆迁，手里有不少现金，可不知道该怎么投资。一天，一家银行到村里宣传投资理财产品。工作人员称产品利润回报率达13%到15%，而且保本。

银行肯定信得过啊！刘老太先拿出一些钱试了试，果然对方按期支付了高额利息。这样一来，刘老太心里更有底了，一口气拿出80万元，购买了这一理财产品。结果，理财公司来了个"卷包会"，80万元投资款，刘老太一分钱都没有拿回来。

飞单事件频发，投资者可四步走防控飞单：

首先，银行发售普通个人客户理财产品时，需在宣传销售文本中公布所售产品在"全国银行业理财产品登记系统"的登记编码，客户可依据该编码在中国理财网（www.china-wealth.cn）查询产品信息。理财产品登记编码是全国银行业理财信息登记系统赋予银行理财产品的标识码，具有惟一性，是判断产品是否合法合规的重要依据。投资者可在网站查询界面输入银行理财产品的名称或者编码进行查询，以验证真假。

其次，任何理财产品都会有一个产品管理人，银行自己发行的理财产品管理人自然就是银行，如果投资者看到自己的合同书上写的不是银行，而是什么投资公司或私募基金管理公司就要注意了。

第三，要认清公章，凡银行自身发布的产品，或与相关公司签订了代销合同的产品，均会盖上银行公章。在确认产品身份时，切忌只认公司公章，而不认银行公章的行为。

最后，在付款时，银行自己发行的产品，客户的购买资金肯定是直接转入该行；即便是银行代销的产品，为了利于监管和吸收存款，银行通常也会要求客户购买产品的资金归集到自己的银行。凡被要求向个人或第三方公司账户转账或汇款的，就要提高警惕。

——by 周桂新