小白领手里揣着首付钱 如何打理购房备用钱

IC供图

　　短期债券基金近期引爆基金市场，继首批发行的短期理财债基首募上百亿，建信、工银瑞信等拥有强大渠道背景的公司也加入“短期理财布局战”后，更出现了几天几百亿的首募规模。南都记者比较最新数据发现，总体来看，已成立的首批短期理财债基收益率总体超过了货币基金；但从流动性和其他的“附加功能”看，货币基金更为方便。

　　收益

　　理财基金胜于货币基金

　　记者比较理财基金和货币基金的最新七日年化收益率(8月24日)发现，短期理财基金已经超越了货币基金。其中，工银瑞信7天理财债券B和A最高，达4 .028%和3.827%。汇添富理财债券B和A次之，分别达3.6110%和3.322%。而货币基金当日的七日年化收益率中值，为3.2%。

　　“进入本轮降息周期以来，短期理财基金相对于货币基金的业绩优势不断凸显，近期开始大幅超越货币基金。”汇添富相关人士告诉南都记者，近期市场传闻监管层欲调降货币基金的投资组合的平均剩余期限，从180天降至120天或更低，若此举落实，那么短期理财基金的业绩优势将进一步凸显。协议存款也是理财基金的主要配置品种之一，一般而言，资金规模越大，投资人的议息能力越强，能拿到的利率就越高。此外，理财基金的收益不仅来自于货币市场，也来自于债券市场。

　　这种趋势还将延续。根据基金二季报披露的数据，平均剩余期限超过120天的32只货基7月份平均收益为0 .309%；平均剩余期限在90到120天之间的31只货基7月平均收益为0 .306%；平均剩余期限低于9 0天的2 0只货基7月平均收益为0 .244%。随着平均剩余期限的递减，货基的收益也呈现明显的下降趋势。

　　流动性

　　货币基金优于理财基金

　　相对理财基金而言，货币基金长期来看虽然收益率较低，但其“附加服务”和“T+1”的超强流动性是有过之而无不及的。

　　首先是“T +1”操作。北京一家基金公司的内部人士南都记者，货币基金的蓄水池作用依然是“无可匹敌”的。相比起来，短期理财基金毕竟限定了赎回时间，在其还没打开的时候，即使基民急着用钱也不能拿出来，想急着买也买不到。但货币基金可以随时申购，没有申购费没有赎回费，而起赎回只要T +1个工作日就可以了。

　　其次是可关联还款。记者从多方了解到，国内目前已经有少数基金公司开发货币基金跟信用卡绑定，也即通过银行系统用货币基金自动换信用卡的债。一位基金分析师预计，这类新商业模式未来可能会被越来越多基金公司采用。

　　这分两类情况，一种是专门的基金信用卡，货币基金和还债的工作都在一张信用卡里自动完成。以工银货币基金信用卡为例，其可以通过一次性绑定工行基金交易卡和工行信用卡，并设定工银基金卡存款余额的上限和下限，便自动申、赎工货币基金。在到期还款日，工银基金卡中存款将自动偿还信用卡欠款，如工银基金卡中存款余额不足偿还欠款，工银基金卡将自动赎回货币基金偿还不足部分。

　　另外一种，是通过货币基金账户跟多张信用卡链接，这是基金公司基金账号和各大银行之间互联。以汇添富的现金宝为例，信用卡持卡人在还款日之前，可用借记卡向现金宝账户充值即尊有货币基金收益。在还款日到期之际，该现金宝账户将按照本期所需还款金额进行等值的货币基金赎回，并在还款日之前以现金方式对信用卡账户进行还款。 采写：南都记者 谢晓婷

　　理财工作室

　　买房备用钱 找谁打理？

　　小昊和小敏最近都打算买房，手里揣着一笔首付钱，但要找一个既满足自己和未婚妻、还满足双方父母要求的房子并不是一天两天的事情，小昊觉得把钱直接放在银行活期存款，利息低得可以不算，所以在琢磨着：什么样的理财方式可以获得稍高的收益率？并随时可以把钱拿出来买房呢？

　　建议，小昊的这种情况最适合把首付买货币基金。因为货币基金收益率远远高于定期存款，而且第一天的交易时间期间(下午3点前)申请赎回的话，次日即可到账。如果小昊看中了一个房子，今天交了押金并申请赎回货币基金，明天就可以交付首付了。但短期理财基金并不能做到这一点。

　　小敏的情况有所不同，她预计自己不会在一两个月之内下手买房，但最晚应该不超过一年。在这种情况下，不需要申赎费、但要求有短期锁定期的短期理财基金是比较好的选择。