年末理财：新婚拟买房家庭不宜激进

　　关注新闻：

　　1.党的十八大将在11月初召开，房产、股票、基金等产品都与市场机构对于会议的理解息息相关。

　　2. 9月的CPI数据、内地企业三季报将陆续公布，间接影响股市、基金、国债等投资产品的未来走势。

　　3.美联储每月中旬都将召开议息会议，评断经济走势、表明货币政策立场，直接影响黄金、期货等投资产品。

　　财务分析：

　　本着稳健为主、偏向进取的理财策略，投资在进取、稳健与保守理财产品上的资金份额应约在4∶5∶1之间。

　　1.对于进取型理财产品，21万元市值的股票已经足够，建议不要割肉。无论是从技术面还是从基本面来说，未来3个月时间中，股票进一步走跌的空间都很有限，大幅度反弹的概率倒是很大。既然被套了30%，属于深度套牢，割肉很容易割在地板上。

　　建议自查股票，可调仓换股，换成消费、银行、资源等板块的低估值蓝筹股，远离题材股。

　　2.对于稳健型产品的配置，建议以债券型基金与纸黄金为主。一方面，增加10万元的债券型基金配置，债基的收益率可能并没有上半年那么高，但在银行降息的背景下，依然不失为收益稳健的投资品种。

　　同时配置15万元的纸黄金，逢低买入。黄金在未来3个月的时间里有刷新历史新高的可能性(距离目前位置接近10%)。而纸黄金手续费低廉、操作简易，适合中短线投资。建议362元/克以下位置逢低买进，可分批建仓。

　　3.另外，为了规避风险，可将5万元的偏股基金转化成风格更为稳健的混合型基金。最后剩余的5万元也分开购买，先买100克实物黄金保值(大约要3.6万元)，最后剩1.4万元买成货币基金，作为家庭应急准备金。

　　4.对于消费，建议小两口未来3个月厉行节约，将每月家庭总消费额控制在4000~4500元之间，这样一来，四季度多积累出3万~4万元并非难事，为春节前买房提供更多的保证。

　　按照以上投资建议，可将家庭投资的年化收益率提高到6.5%以上，兼顾了风险与收益；如果股市能如愿反弹，春节之前，小张家的总资产有望达到65万元以上，即使首付购买180万元总价的房产也并非不可能的事情。