理财品宜取各行之长

　　选择理财产品须遵循三步骤

　　据普益财富统计，今年第二季度，我国银行理财市场共发行了12332款产品，环比增幅超过20%。而近几年，银行理财产品呈逐年爆发式增长趋势，越来越多种类和设计的产品出现在理财市场上，在让投资者感到极大丰富的同时，也在一定程度上增加了选择难度。不过理财师就此表示，只要把握好以下三个步骤，就能较为精准地选择到最适合的产品。

　　当前，银行理财产品的种类非常丰富，普益财富将其归类为“四个维度”：一、根据获取收益方式的不同，可划分为保证收益型、保本浮动收益型和非保本浮动收益型三大类，其中保证收益型还可细分为固定收益型和保证最低收益型。二、根据产品投资币种的不同，可分为人民币理财产品和外币理财产品两大类，其中外币币种目前主要有美元、澳元、欧元，另外有少数产品为英镑、日元、新加坡元、加拿大元等。三、根据产品投资期限的不同，分为1个月及以下、1-3个月(含3个月)、3-6个月(含6个月)、6-12个月(含12个月)、1-3年(含3年)、3年以上。四、根据产品投资对象的不同，可划分为债券与货币市场类、信贷资产类、信托贷款类、票据资产类、证券投资类、新股申购类、股权投资类、组合投资类、结构性产品以及其他另类投资产品。“以上四维度的理财产品的种类已经十分丰富，若是再加上投资起点、境内/境外投资、客户层级等分类属性，整个市场的产品细分程度将更高，能够满足不同投资规模、不同风险偏好、不同流动性偏好投资者的需求。”普益财富研究员方瑞表示。

　　投资者面对如此丰富的产品，选择不可盲目。方瑞建议，购买理财产品应遵循以下三个步骤。首先，投资者应配合银行理财经理真实做好风险测试工作，包括个人资产情况、收入、投资目标、对本金损失的态度等一系列问题。确认了个人的风险类别后，才可能选择与其风险承受能力相匹配的理财产品。其次，在购买产品前须认真阅读产品说明，了解清产品的具体投资对象。实质上，产品投向是决定风险高低的关键所在，常见的理财产品投资对象中风险从低到高排列大致依次为货币市场工具、债券、票据资产、信贷资产、信托贷款、基金、股票、股权、结构性投资品种、另类投资品种等。与此同时，不同的风险控制措施以及管理人的投资管理能力也会对产品风险起到重要影响。例如，优先/劣后级的分层可以让权益投资类产品变成“固定收益”，各种增信措施的运用可以很好地控制融资类产品的风险。而融资类产品的投后管理方式也是投资者需要考察和了解的情况。最后，在认清了自己、了解了产品、熟悉了银行的情况下，投资者才可下单购买，从而获得匹配自身风险偏好和风险承受能力的理财产品。

　　本周发行理财产品推荐

　　5万元起购

　　推荐银行：平安银行

　　在5万元起购的产品中，平安银行于8月27日至9月2日即将发售的“聚财宝”季添利(保本)2013年302期人民币理财产品ALZ130302，“聚财宝”月添利(保本)2013年301期人民币理财产品ALZ130301投资期限分别为91天和36天，预期最高年化收益率为3.8%和3.6%，均承诺保本。

　　50万元起购

　　推荐银行：招商银行

　　在50万元起购的产品中，招商银行于8月20日至23日发售的点金公司理财之人民币岁月流金51369号理财计划(56天)，投资期限为56天，预期最高年化收益率为4%，承诺保本。此外，招行在8月19日至22日发售的点金公司理财之鼎鼎成金68018号理财计划，投资期限为68天，预期最高年化收益率为4.6%，但不承诺保本。

　　100万元起购

　　推荐银行：民生银行

　　在100万元起购的产品中，民生银行于8月21日至22日发售的2013年第091期尊享02款非凡资产管理35天增利理财产品，投资期限为35天，预期最高年化收益率为4.9%，不承诺保本。