银行理财提前“终止潮”或仍将持续

　　最近，随着新一轮降息降准趋势的来临，市场无风险收益开始再次下降，而银行理财再次首当其冲，主要银行理财产品收益率再次呈现出下降的趋势。据了解，截至8月末已有50款非结构性人民币理财产品提前终止。

　　业内人士分析认为，未来银行理财产品的“提前终止潮”可能还会延续。

　　发现

　　50款理财产品现“提前终止潮”

　　据银率网不完全统计，今年以来，有50款非结构性人民币理财产品提前终止，其中建设银行等均有不同数量的理财产品提前终止。

　　从产品系列来看，招商银行提前终止的理财产品系列为该行的“鼎鼎成金系列”，中信银行为“惠益计划稳健系列”，广发银行为“广银安富(高净值客户专享)系列”，建设银行的两款产品非同系列产品。

　　从提前终止的产品期限来看，短中长期均有，投资期限最短的产品为33天，最长达942天，其中29款产品的投资期限大于180天。产品提前终止的天数也是从提前1天到525天不等，平均提前116天，其中30款产品提前结束的天数小于60天，11款产品提前结束的天数大于180天。

　　从收益水平来看，提前终止的产品中，预期收益率最低的为5.2%，最高达7.3%，六款产品的预期收益率超6%。这些提前终止的理财产品，到期均实现了预期收益率，但在计算收益时，是以实际投资天数计算。

　　由于投资天数的缩减，实际到账的收益金额会小于投资者原来的预期。

　　省会一银行业人士告诉记者，“实际上从今年7月份，类似提前终止的银行理财产品开始大面积增加”。

　　调查

　　理财产品集中提前终止“很少见”

　　那么，也许有投资者疑问，银行理财产品提前终止是合规的吗？

　　记者了解到，事实上，在银行理财产品的说明书中即可找到答案，银行理财产品的说明书中都会规定银行有权提前终止理财产品，收益按照投资者的实际投资天数计息。而95%以上的银行理财产品投资者都没有权利提前终止。

　　不过，银行有权提前终止理财产品，但并不代表提前终止是理财产品经常发生的事。

　　一般提前终止的多是结构性理财产品，结构性理财产品本身附带提前终止条约，一旦挂钩标的走势触发理财产品说明书中规定的产品提前终止条件，则产品自动终止。“银行主动提前终止的不是很常见，尤其是这类非结构性理财产品。而且像今年多家银行集中提前终止理财产品的，更是少。”上述银行业人士如是说。