信用卡新政出台，消费金融须以个性化取胜

　　4月15日，中国人民银行发布《关于信用卡业务有关事项的通知》引发了市场极大的关注。通知的主要内容是推动透支利率市场化、放松对业务规则的行政干预、优化预借现金服务、加强消费者权益保护和行业自律，被称为信用卡行业三十年来的最大变革。不难看出，这份通知的发布，是央行为完善信用卡业务市场化机制，促进信用卡市场健康、持续发展的一项有力举措。

　　消费金融对信用卡行业的冲击无疑是这次通知出台的大背景，移动互联、大数据、云计算等技术的深度运用，深刻改变了人们的消费习惯，使得以第三方支付、网络信贷为代表的消费金融行业迅速崛起，消费者已经非常习惯淘宝用蚂蚁花呗，京东用京东白条，反而信用卡受到了国人的冷落。一来信用卡业务单一，无法满足不同层次的客户需求，二来年轻时尚群体更加青睐新型的消费方式，再加上信用卡申请审核流程远比消费金融贷款要复杂，信用卡原本刺激消费的作用并没有很好的发挥出来，这也促使政府不得不进行一系列的政策调控，来激活日渐被消费金融蚕食的信用卡行业。

　　现有信用卡政策落后，信用卡市场不够饱和

　　央行前不久发布的《2015年支付体系运行总体情况》报告显示，截至2015年末，全国信用卡在用发卡数量共计3.9亿张，全国人均持有信用卡0.29张，这一数据远低于欧美国家，也完全不符合国人日益增长的消费需求。而且，我国信用卡发展了三十年，目前用的仍然是1999年的信用卡管理办法，无法适应今天的市场变化。

　　《关于信用卡业务有关事项的通知》发布当日，中国人民银行负责人在接受采访时表示：现有监管制度对信用卡利率、免息还款期最长期限、最低还款额和滞纳金等信用卡产品的核心内容规定过于细致和固化，不利于信用卡产品和服务的多元化发展，不利于激发信用卡市场活力；随着消费金融创新升级和个人经济活动的日益丰富，持卡人对信用卡透支消费、预借现金等服务提出了更加个性化和多样化需求；持卡人纠纷和信用卡息费争议时有发生，持卡人权益保障制度亟需完善。

　　不过业内人士分析，这次信用卡新政的出台是信用卡直面消费金融行业的竞争，将会给消费金融公司带来一定的压力，实则不然，仔细解读就会发现利好消息居多。

　　发卡机构不限于银行，消费金融公司或有机会进入？

　　国外信用卡发行机构是允许非银行机构介入的，所以很多商业巨头也会发行信用卡，甚至比银行的信用卡业务更为完善。这意味着未来也许那些巨头消费金融公司也可以发行信用卡，比如阿里巴巴、京东等都可能发行自己的信用卡。

　　这么猜想，是因为这次的新规并没有使用99年文件中的“发卡银行”这个称谓，取而代之用了“发卡机构”，也就是说这个新政不只适合银行，非银行机构发行信用卡也有很大的政策想像空间。

　　新规对个人征信体系的完善，将会促进消费金融行业

　　在美国，信用卡之所以能广泛使用是建立在美国相对完善的个人信用评价体系之上的，而我国个人征信体系起步晚，不够健全，在消费金融蓬勃发展的这几年，明显已经成为消费金融行业的绊脚石。

　　这次信用卡新规出台后，银行将会获得更多的定价自主权，可以制定更符合自己的经营战略，还可以根据持卡人的风险等级，更加灵活地组合收费标准，为持卡人提供更好的个性化和差异化服务。而银行如果要提供个性化服务，就必须对持卡人的信用记录了如指掌，需要全面、系统地评估客户信息资料，这也意味着，个人信用评估体系的完善指日可待。消费金融也可借此东风，完成规范化改革。

　　信用卡持卡人支出成本减少，分期消费面临一定压力

　　新规出炉后，透支信用卡利息最低降三成，取消了超限费、年费、取现手续费、货币兑换等服务费用的利息，消费者还有可能跟银行协商拥有超长免息期，这一系列的政策都会让消费者有更丰富的选择，他们在使用信用卡时的支出成本会大大减少，可能会有更多的人选择使用信用卡。

　　当然，由于历史遗留原因，个人申请信用卡总体通过率较低、手续麻烦、银行对个人资质审核时间较长，消费金融相对来说申请办理的流程都更加便捷，在短时间内，消费金融可能依然有一定的优势，但长远来看，消费金融公司也面临一定的压力，需要从实际消费场景上去弥补。

　　信用卡和消费金融业务同质化严重，促使消费金融行业寻求个性化发展

　　消费金融公司的主要业务是办理个人耐用消费品贷款和一般用途个人消费贷款等小额信贷。信用卡的消费领域则从它问世后就没有受到强制约束，其分期业务也主要是一些特定商品或项目的分期。也就是说，其实信用卡和消费金融行业的业务是非常同质化的，甚至比消费金融更广泛。目前信用卡已经覆盖了大部分消费金融公司的经营范围，甚至连买车买房这样的大宗消费信用卡也可以办理分期，而且大多银行都开办了信用卡刷卡购车业务，可以办理分期。另外，在分期的金额上，消费金融公司要求是全款到20%，而信用卡的分期付款金额更低。

　　新规的出台搅动了没有活力的信用卡市场，同时，也让消费金融公司和银行信用卡业务有了一个公平的竞争机会。一方面，银行会在激烈的市场竞争中提供更优质的个性化服务，另一方面，消费金融公司也必须寻求更多的精细化场景，来面对这场没有硝烟的战争。

　　例如，分期乐、趣分期、爱学贷等平台把目标定位在几乎没有信用卡涉足的校园，专注为大学生提供线上或线下的分期贷款业务；达飞金融“即有分期”主要定位在年轻时尚人群，包括大学生、蓝领等，与线下3C门店合作，专门为年轻时尚人群提供购买3C数码产品的贷款服务，申请简单便捷，审核流程快速，无需担保抵押。

　　按消费场景分，从衣食住行到买房买车，再到医疗、教育、旅游等生活的方方面面都有相对应的消费金融产品。消费金融在中国本来就属于发展初期，加上前几年的粗放运营模式，导致这个行业的同质化也很严重，亟需拓展新的消费场景，据悉，仅2015年一年的时间就有100多亿资本进入大学生消费金融领域。如今信用卡业务也将进行产业化转型，消费金融公司必须寻求个性化发展，拓展更精细化的消费场景，才能获得更长远的发展。

　　消费金融优势：反应快、蓝海、场景多

　　目前来看，消费金融公司的一些个性化服务在具体的场景中比信用卡更方便实现。因此，在消费金融市场庞大的客群基数及可预期的巨大增长空间条件之下，消费金融公司还是有一定的增长空间。同时，政府也发布了一系列有利于消费金融的政策，未来消费金融依然是一片蓝海，而且消费金融公司比传统银行反映更灵敏，可能会先人一步为用户提供更加个性化、差异化的服务和产品，所以互联网金融公司仍然有着很大的竞争力和生存空间。

　　但是，寻求差异化竞争依然是消费金融公司要考虑的首要问题，例如“即有分期”是就达飞金融的一次品牌升级，是达飞金融为了拓展业务场景专为蓝领、大学生人群购买3C产品而创立的线下分期消费品牌，因为定位精准，短时间就占领了大量的人群，成功发展到2万家门店，这就是消费金融公司以个性化取胜的典型案例。到信用卡新政的实施还有大半年时间，期待看到消费金融公司发掘出更多的消费场景，更期待在这个过程中出现一些新的模式。